CARLSBAD, California,11 Jan. 2017/ PRNewswire /--Callaway Golf perusahaan (NYSE:ELY) hari ini mengumumkan telah mengakuisisi OGIO International, Inc untuk$75.5 jutadalam semua-cash transaksi, subjek untuk penyesuaian modal kerja.
Akuisisi meningkatkan Callawayand #39; s kehadirannya di golf sementara juga menyediakan platform untuk pertumbuhan di masa depan dalam kategori gaya hidup. Termasuk non-berulang transaksi dan transisi biaya, Callawayand #39; s manajemen mengharapkan akuisisi akan segera accretive untuk pendapatan.
andquot; Kita gembira tentang OGIO menjadi bagian dari Callaway dan percaya akuisisi ini sejalan dengan kami tujuan strategis dan mengembangkan pertumbuhan tempat tangensial, andquot; KomentarChip Brewer, Presiden dan Chief Executive Officer Callaway Golf perusahaan. andquot; Selain itu, ada yang cocok strategis yang kuat antara perusahaan; keduanya adalah merek-merek yang kuat dengan warisan olahraga yang berbagi semangat untuk menciptakan produk-produk berkualitas tinggi, berbasis kinerja. Ada juga tumpang-tindih yang signifikan dalam rantai pasokan dan strategi terjun-langsung-di-pasar, yang harus memungkinkan kita untuk menambah nilai dan membuat menguntungkan growth.andquot;
Callaway proyek bisnis diperoleh akan menghasilkan tahunan EBITDA dari sekitar$10 jutasetelah akuisisi terintegrasi dan sebagian besar dari sinergi operasi menyadari. Callaway memperkirakan bahwa sebagian besar dari sinergi operasi akan terwujud dalam waktu dua tahun. Nilai harga pembelian OGIO di beberapa sekitar 7,6 x ini diproyeksikan EBITDA. Callaway juga mengharapkan untuk mewujudkan nilai yang signifikan dari potensi manfaat pajak yang terkait dengan transaksi.
Pada 2017, OGIO ini diharapkan dapat berkontribusi untuk Callaway sekitar$45 jutapendapatan. Setelah menyerap non-berulang transaksi dan transisi biaya sekitar$7 juta, OGIO ini diharapkan akan dilutive oleh sekitar$0.02Callawayand # 39; s 2017 laba per berbagi tapi ini diharapkan akan accretive kemudian.
Callaway berniat untuk mendanai transaksi dengan uang tunai di tangan dan pinjaman dari fasilitas kredit Beragun asset yang sudah ada. Latham andamp; Watkins LLP bertindak sebagai penasihat hukum dan Lazard bertindak sebagai penasihat keuangan Callaway. Snell andamp; Wilmer LLP bertindak sebagai penasihat hukum dan Robert W. Baird andamp; Co bertindak sebagai penasihat keuangan OGIO.